题目内容:
图10—1说明了收益率变动对基差的影响,期货的票面利率为y0,当前时刻收益为y1,券A的久期小于券B的久期。下列表述正确的有( )。
I 收益率等于y1时,最便宜可交割债券为券A
Ⅱ 收益率等于y1时,最便宜可交割债券为券B
Ⅲ 收益率在y1和y0之间时,最便宜可交割债券为券A
Ⅳ 收益率超过y2且仍然上涨时,基差扩大,基差交易的收益增加
A、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、I、Ⅳ
C、I、Ⅲ、Ⅳ
D、I、Ⅲ
参考答案:
图10—1说明了收益率变动对基差的影响,期货的票面利率为y0,当前时刻收益为y1,券A的久期小于券B的久期。下列表述正确的有( )。
I 收益率等于y1时,最便宜可交割债券为券A
Ⅱ 收益率等于y1时,最便宜可交割债券为券B
Ⅲ 收益率在y1和y0之间时,最便宜可交割债券为券A
Ⅳ 收益率超过y2且仍然上涨时,基差扩大,基差交易的收益增加
A、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、I、Ⅳ
C、I、Ⅲ、Ⅳ
D、I、Ⅲ